Albert Einstein aurait dit « les intérêts composés sont la huitième merveille du monde. Celui qui les comprend s’enrichit, celui qui ne les comprend pas, les paie ».
Il est vrai que ce mécanisme est très puissant : en effet, les intérêts composés permettent de faire fructifier son capital sur le long terme, sans aucun effort ni action extérieure.
Mais comment fonctionnent-ils exactement ? Comment se calculent-ils ? Au travers d’explications et d’exemples, découvrez tout ce qu’il faut savoir sur les intérêts composés.
Les intérêts composés : une définition
Les intérêts composés (aussi appelés intérêts capitalisés) sont les intérêts perçus sur le capital initialement placé, mais aussi sur les intérêts déjà courus.
On peut dire, de manière très simple, que ce sont des intérêts sur les intérêts.
Grâce à ce mécanisme, on obtient un rendement de plus en plus élevé au fil des ans, dès lors qu’aucun retrait n’est effectué. C’est le fameux effet boule de neige.
Les intérêts composés sont à distinguer des intérêts simples, qui sont calculés uniquement sur la base du capital initial.
Prenons un exemple pour commencer. Si vous investissez 100 € sur un placement financier qui vous rapporte 5% par an, vous gagnez 5 € d’intérêts.
L’année suivante, votre capital sera de 105 €. Les 5% de rendement vont s’appliquer sur les 105 € , ce qui donne 5,25 € (105×5 %).
L’année suivante, votre capital s’élèvera à 110,25 €. Et ainsi de suite.
On voit dans cet exemple que le calcul des intérêts ne se fait pas sur les 100 € initialement placés, mais sur le montant total du capital, c’est-à-dire le capital initial + les intérêts des années précédentes.
Les secrets des intérêts composés : Comment ils peuvent transformer votre Épargne
Les intérêts composés sont la raison pour laquelle il est beaucoup plus intéressant de commencer à investir tôt.
En effet, si vous commencez à investir à 25 ou 30 ans (par exemple : dans l’optique de préparer votre retraite), vous obtiendrez à 60 ans un capital bien plus important qu’une personne qui a commencé à investir à 45 ans.
Pour mieux comprendre, prenons un second exemple.
Supposons que vous placez 1000 euros tous les ans, sur un placement à 5 % par an, pendant 10 ans :
- Gain obtenu la première année : 1000,00 € à 5 % = 1050,00 €
- Gain obtenu la deuxième année : 1050,00 € à 5 % = 1102,50 €
- Etc.
À la fin de votre horizon de placement, c’est-à-dire à la dixième année, votre capital s’élèvera à 12 577, 89 €, dont 2 577,89 € d’intérêts.
Vous aurez donc gagné 2 577, 89€ sans rien faire !
Chaque année, les intérêts viennent s’ajouter aux intérêts déjà perçus, ce qui fait augmenter mécaniquement le capital de départ.
Sur le long terme, c’est particulièrement intéressant !
Par exemple, si vous commencez à épargner à 30 ans avec pour objectif de prendre votre retraite à 65 ans, le capital que vous obtiendrez à terme sera principalement constitué d’intérêts composés.
Comment calculer les intérêts composés ?
Les intérêts composés se calculent à partir de la formule suivante :
A = P(1+r/n)nt.
A : le capital final
P : le capital de base
r : le taux d’intérêt du placement
n : le nombre de fois dans l’année où sont calculés les intérêts
t : la durée du placement, en années.
Exemple : Julie investit 10 000 € sur une période de 40 ans, avec un intérêt de 3% annuel. Sans aucun effort d’épargne, c’est-à-dire sans réaliser de versements supplémentaires, elle obtiendra à la fin près de 33 000 €. Son investissement de départ aura donc largement triplé.
De plus, si Julie fait un investissement initial de 10 000 €, auquel elle ajoute chaque mois 100 € pendant 40 ans sur un placement à 3%, voici le résultat obtenu : 124 339, 37€ de capital, dont 66 339, 37€ d’intérêts !
Sans intérêts, son capital se serait élevé à “seulement” 58 000 €.
Intérêts composés : quels placements privilégier ?
Vous avez maintenant compris le mécanisme des intérêts composés.
Bonne nouvelle : il ne vous reste plus qu’à le mettre en œuvre !
Les intérêts composés concernent quasiment tous les placements et produits financiers lors que ceux-ci sont rémunérés : Livret A, LDDS, LEP, PEL, PEA, assurance vie, etc.
Les livrets réglementés appliquent des intérêts calculés à la quinzaine.
Ceux-ci sont versés annuellement, avec une révision possible du taux d’intérêt deux fois par an (le 1er février et le 1er août), notamment en cas d’inflation.
On retrouve la même mécanique pour le PEL, à cette différence que le taux d’intérêt est fixe et garanti à l’ouverture.
Quant aux produits comme le PEA, le PER ou l’assurance vie en unités de compte, ils ne proposent pas de taux d’intérêt garanti : les intérêts perçus dépendent de nombreux facteurs, comme le niveau de risque du contrat, les supports choisis, les versements effectués, etc.
Par ailleurs, le risque de pertes est toujours possible et doit être pris en compte.
Comment faire pour en profiter au mieux ?
Voici quelques conseils pour profiter au mieux du mécanisme des intérêts composés :
- Ne pas retirer les intérêts perçus chaque année de son capital : au contraire, les laisser “dormir” ;
- Dans la mesure du possible, envisager ses placements sur le long terme. Plus l’horizon de placement est long (20, 30, 40 ans…), plus les intérêts composés augmentent, jusqu’à parfois dépasser le capital initialement versé.
- L’effet des intérêts composés est démultiplié lorsqu’on fait des versements réguliers et qu’on ne touche pas aux intérêts déjà perçus.
Une autre règle à retenir : il faut absolument éviter de laisser de grosses sommes d’argent sur son compte courant, qui ne produit aucun intérêt.
En faisant cela, en effet, on se prive du bénéfice des intérêts composés.